Pour le trimestre clos le 30 avril 2024, BMO Groupe financier déclare un bénéfice net comptable de 320 millions de dollars (M$) pour ses affaires en gestion de patrimoine.
À la même période en 2023, ce bénéfice net était de 240 M$. Cela représente une hausse de 33 % sur 12 mois.
De manière plus détaillée au deuxième trimestre de l’exercice 2024, pour les activités traditionnelles en gestion d’actifs et de patrimoine, le bénéfice net s’est établi à 252 M$. Cela représente une hausse de 19 % ou 41 M$ comparativement à la même période de 2023.
La société explique ce résultat par la hausse des revenus résultant de l’accroissement des actifs des clients, compte tenu du raffermissement des marchés mondiaux. Cette hausse a été partiellement contrebalancée par la baisse des soldes sur les dépôts et le rétrécissement des marges nettes d’intérêts.
Le bénéfice net des activités d’assurance s’est établi à 68 M$ au deuxième trimestre de 2024, en hausse de 5 M$, ou de 8 %, sur le même trimestre de 2023.
L’institution financière explique la différence essentiellement des modifications apportées au positionnement du portefeuille lors de la transition à l’IFRS 17.
Actifs
Les actifs sous gestion s’établissent à 385,9 G$ au 30 avril 2024, ce qui représente une hausse de 47,8 milliards de dollars (G$), ou de 14 % comparativement au 30 avril 2023.
Les actifs sous administration se sont chiffrés à 725,9 G$ à la fin du deuxième trimestre de 2024, en baisse de 65,6 G$ ou de 9 % sur la même période en 2023. La différence s’explique, comme au premier trimestre de l’exercice 2024, en raison de la sortie de la banque des activités liées aux services de fiducie institutionnelle.
Revenus
Une fois déduits les sinistres, commissions et variations des passifs au titre des indemnités (SCVPI), les revenus nets de BMO Gestion de patrimoine se sont établis à 1,4 G$ au deuxième trimestre de 2024. Cela représente une hausse de 100 M$ ou de 8 % comparativement à la même période de 2023.
Les revenus générés par la filiale Gestion d’actifs et de patrimoine ont atteint 1,3 G$ au deuxième trimestre 2024, soit une hausse de 48 M$, ou de 4 %, comparativement au deuxième trimestre de l’année dernière.
Les revenus d’assurance se sont chiffrés à 102 M$ au deuxième trimestre de 2024, ce qui représente une hausse de 52 M$ par rapport à la même période en 2023.
Rapport aux actionnaires
Comme les autres institutions bancaires canadiennes qui mènent des affaires aux États-Unis, la BMO a versé une cotisation supplémentaire de 50 M$ au cours du trimestre à la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Une autre cotisation de 313 M$ avait été faite au premier trimestre de l’exercice 2024.
La dotation à la provision pour pertes sur créances a atteint 705 M$ au deuxième trimestre, dont 517 M$ découlent du portefeuille de prêts productifs acquis de Bank of the West. L’acquisition de cette banque américaine, annoncée l’an dernier au coût de 16,3 G$ US, a été clôturée au premier trimestre de l’exercice 2024.
Sur ces 705 M$, les prêts douteux représentent 658 M$ au deuxième trimestre, comparativement à 243 M$ un an plus tôt. Le contexte des taux d’intérêt plus élevé, qui pèse sur les finances des consommateurs et des entreprises, explique cet écart selon la société.
La valeur de l’action en bourse de BMO a baissé de plus de 8 % dans les trois journées d’échanges qui ont suivi la publication des résultats trimestriels, le 28 mai dernier.
