Great-West Lifeco a annoncé le 17 septembre avoir clôturé une émission de billets de premier rang d’un montant total de 1,5 milliard de dollars américains (G$ US), par l’intermédiaire de sa filiale Empower LP. Cette émission servira à financer une acquisition aux États-Unis.
« Empower LP a l'intention d'utiliser le produit net de cette émission pour financer en partie l'acquisition imminente, annoncée le 8 septembre 2020, des affaires liées aux services de retraite de la Massachusetts Mutual Life Insurance Company ainsi que les honoraires, les frais et les coûts déboursés dans le cadre de cette transaction. »
Dans le cas où cette acquisition n’irait pas à son terme, « Empower LP sera alors tenu de rembourser tous les billets en circulation à un prix de remboursement extraordinaire égal à 101 % du capital global des billets, majoré de l'intérêt couru et impayé », dit Great-West Lifeco.
L'offre était codirigée par Goldman Sachs & Co. LLC, RBC Capital Markets, LLC, Scotia Capital (USA) Inc., Wells Fargo Securities, LLC, RBC Dominion valeurs mobilières Inc. et Scotia Capitaux Inc.
Un énième appel public à l’épargne
Comme d'autres compagnies d’assurance, Great-West Lifeco s’est à plusieurs reprises tournée vers les marchés en 2020. Elle avait ainsi levé 1,1 milliard de dollars canadiens (G$) sur les marchés boursiers du Canada, au deuxième trimestre de 2020.
Au troisième trimestre, elle s'était déjà tournée une première fois vers les États-Unis en émettant des billets de premier rang d’un montant total de 500 millions de dollars américains (M$ US), là aussi pour financer une acquisition.
